Are standards always protectionist?
Résumé
We analyze the effect of heterogeneity of foreign and domestic producers on product standard and investigate whether the standard chosen by the welfare-maximizing policymaker is protectionist. In a partialequilibrium set-up, both domestic and foreign producers compete in selling a product in the domestic market, in the presence of consumption externalities. The policymaker chooses a minimum domestic standard that has to be met by both domestic and foreign producers. Protectionism occurs when the welfare-maximizing domestic standard is higher than the international standard maximizing welfare inclusive of foreign profits. We show that the standard is anti-protectionist when foreign producers are much more efficient at addressing the externality than are domestic producers. Possible exclusion of domestic or foreign producers arises with large standards, which may alter the classification of a standard as protectionist or non-protectionist. The
paper identifies multiple caveats for the estimation of tariff equivalents of nontariff barriers.
Cet article analyse les effets de l’hétérogénéité des producteurs domestiques et étrangers sur la détermination d’un standard. Dans un modèle d’équilibre partiel, les producteurs domestiques et étrangers se livrent une concurrence sur le marché domestique avec une consommation générant des externalités. Le régulateur choisit un standard domestique minimum auquel doivent se plier producteurs domestiques et étrangers. Le protectionnisme émerge quand le standard domestique est supérieur au standard international intégrant en plus les profits des producteurs étrangers. Les auteurs montrent que le standard domestique est antiprotectionniste quand les producteurs étrangers sont beaucoup plus efficaces que les domestiques producteurs pour réduire l’externalité. La possible exclusion du marché de producteurs à cause d’un standard élevé peut altérer la classification d’un standard comme protectionniste ou non-protectionniste.